股市趋势理论:中国股市里沉浮十余年的投资笔记，散户真正看懂了，财富不请自来
不知不觉，就算从2007年认真研究这个市场开始，也有12年了。我没经历过2001-2005年的大熊市，但见证了2007年530的半夜鸡叫，2008年全球金融危机下的超级大熊市，2013年光大证券乌龙指事件以及2015年超级残酷的杠杆下跌。在经历了这么多的风风雨雨后，我逐渐成为了一个成熟的投资者。
2015年的下跌对我的触动特别大，当时我已经是一个比较成熟的投资者，股灾期间，我基本可以坦然面对一波又一波的疯狂杀跌，最终我成功的迈过了下跌，年终盘算还盈利不少。但我周围若干的朋友和同事却没这么幸运了，不少资产上千万的朋友几天就清零，一辈子的奋斗毁于一旦。更惨的还是卖房炒股的工薪阶层朋友，本身靠劳动力赚钱非常不易，辛辛苦苦存了几十万，没想到后面连房子都亏出去了，一辈子毫无翻身的希望。我曾收到一位散户的求助信，字字泣血，摘录如下：本想挣个菜钱，却轻视了股市有风险投资需谨慎的警示，菜钱没挣着，却把积蓄亏得所剩无几，后来急于弥补损失，看各种学习视频，听各种讲座，却不料钻进骗子的圈套，短短四天又亏进12万，绝望崩溃至极，选择了轻生，……却没死成！
经历了这么多之后，特别是在下跌之后，我开始在网上以散户的角度撰写投资心得，有成功的喜悦，有失败的沮丧，也有记录自己在下跌期间的所思所悟，没想到逐渐得到了很多朋友的认可，也通过以文会友，认识了不少志同道合的同行者。虽然我知道普通散户在二级市场的群体性失败是不可避免的，但我希望有缘之人看到我的文章后，应该多少能够有所触动吧，例如上述那位轻生过的大姐，经过我和她的深度交流，至少消灭了她心中的惶恐和不安，能否悟道要看她自己的造化了，但她至少已经明白了之前为什么会错，会巨亏，未来能够以平和的心态面对盈利和亏损。
从投资的方法论来看，具体盈利的方法是很多的，我在不同的阶段也尝试过不同的方法，例如听消息、看K线、跟庄、程式化交易等，最终我还是走到了“趋势交易”的道路上来。其实只要适合自身的性格、能力、知识等的方法才是最好的方法。我也认识几位做程式化交易，做量化交易非常厉害的高手，但我却在这条路上没有能够走出来。
对投资的悟，是一个由简单到复杂，再到简单的一个过程，如果要用一句话来概况投资的真谛，那就是：趋势确认的时候买入股票，等到趋势转折的时候卖出，也就是说顺势而为，就这么简单，就像减肥就是要迈开腿，管住嘴，可是就这么简单的东西，又有多少人可以十年如一日地去执行？
投资知易行难，如何克服人性的贪婪和恐惧的弱点是需要人生历练的。这就是投资最大的难点，需要用长时间去修炼。
然而散户之所以亏损面如此之大，想走捷径，想短期暴富的心理起到了极大的反向作用，越想暴富，亏得越凶，越想走捷径，死得越快。我越来越觉得，炒股这个破事，要不就不干，如果要干，就要一杆子撸到底。但太多的人又想干，又不想一杆子撸到底，总是在想找捷径，不想踏踏实实的搞，总想投机取巧，这怎么可能在这样一个残酷的市场生存？
炒股如果要成功，一是要朝正确的方向努力，二是不言弃，屡败屡战，总结经验多学习多研究。我相信只要具备以上两种，只要不是傻瓜，基本上最终应该都可以到达终点，不同的是实力强的人早点到，而实力弱的晚点到而已。现在互联网这么发达，资讯传播这么快，多看几本经典书籍，多逛逛投资论坛，看看牛人前辈是怎么搞的，应该很快就会明白什么是正确的路，剩下的就是自己艰苦的努力了，努力多一点，离终点就近一点。
我觉得做股票也好，期货也好，重要的一点，我们心中是得有大格局，但是这个看得再大，做还得从细微处去做。我个人觉得做投资和做实体生意，真是没有太大的区别。一步不能看得太大，看得太大，你方向可能是正确的，努力的方向也是正确的，就好比是一个公司，啥都是正确的，但是时间，抗风险能力，能不能随着时间的流动，经受住市场的风险考验，这才是最关键的。做投资也得在步步为营的基础上，去形成良性循环，一步步发展，而不能好高骛远，步子迈得太大，把蛋给扯着了。这是太多的人犯得一个错误。就好比你开一个店，生意很好，你想扩张，一下子开了三个店，但是因为前期的各种原因，你资金链断裂，能不能坚持到你这两个店赢利的那天。这个店坚持下去，可能你会赚钱，但是，中间因为缺钱，你只能关闭，从而导致你破产。你如果只开一家店，再开另一家店，可能你两家店都活了，都赚钱，但是开三家，你就有可能倒闭。大家想是不是这个理。做股票也一样，好多人说牛市来了，是的，我也相信牛市一定会来，但是什么时候来，很关键，他今年不来，明年不来，你能不能坚持住，当然对于资金雄厚的人来说，他可以坚持住，因为不影响他生活，但是对于绝大多数人，不一定能坚持到等向胜利的那一天，可能亏一半了，家里有啥事，要用钱，只能认亏套现。所以，我们正常的人做投资，只能在风口上起跳，抓风口，长线不一定适合所有人。傅海堂期货上是能赚钱，他也说了，我亏百分之七十八十都能忍受，因为他投资一千万，手中还有几个亿备用，亏了对他没什么大影响，这就是赚钱后的心态，完全和普通人的投资处在一种不同的境况之下，因时，因地，而结果不同。
好多人都在期待牛市，我一直觉得牛市的过程，只是财富的二次转移，不是富人向穷人转移，而是穷人向富人转移。富人接受的教育，无论是投资经验，抗风险能力，心理状态，都是从整体上优于穷人的。越来牛市，这些基金，有钱人，都会从中赚得盆满钵满，但是股票市场除了分红，还是一个零和市场。他们这些人赚得钱，都得由相当多的股民来承担，牛市一来，看着大家都像是赚钱了，但是区别却在于，最后时刻谁才能把这个钱落到口袋内，钱才能变现，才能说你赚钱了，不然只是纸上富贵，让你看着帐户上赚钱了，但是最后关头，赚钱的还是会倾向于一成左右的人赚钱，八九成的人亏钱。投资市场就是这样，这个规则改变不了。唯一能做的，就是不断进步，争取进入那百分之十的人群，不做韭菜。
趋势理论的鼻祖——道氏理论
这套理论可了不得了
被誉为股市技术分析的源头
分析源头的鼻祖
道氏理论主要有三个要点
1、市场的平均指数包容和消化
一切因素和信息（除了上帝的行为）
2、任何走势都有三种运动方式构成
3、确定趋势
第一条用在咱A股就是十个字：
股票指数反映一切信息
而且大指数与小指数要方向一致
才有参考价值
持续上涨表示情绪高涨
反之则表示市场情绪低落
很难在指数持续大跌中赚到钱
倾巢之下无完卵的道理都懂
但还是会有人侥幸认为
自己的股会是那一两个没摔碎的
确实，哪怕大跌也有涨停的股票
但是跌停的更多
所以第一条再说直白一点就是
顺势而为，不要与趋势做无谓的斗争
第二条是说，任何走势都不会
一直涨或一直跌
说的好专业，其实你都懂
主要趋势运动就是股市整体趋势
也就是所谓的牛市或者熊市
虽然在咱大A还有猴市...
次级运动方式就是
⑥ 空头末跌段：低位已经有限，注意止跌信号。
7、量缩价涨
① 多头初升段：涨势有限，并注意是否转成反弹波动的走势。
② 多头主升段：筹码锁定，属于惜售行情，尚有高点可期。
③ 多头回调整理：暗示回升不易，并宜防盘整失败。
④ 多头末升段：涨势已弱，股价将出现反转或是盘头走势。
⑤ 空头盘整反弹：拉高解套或是短空进行回补所形成的反弹走势。
⑥ 空头末跌段：严重下跌后形成的反弹惜售走势。
8、量缩价平
① 谷底时期：持续探底或是量已见底，须以后续走势分析。
② 多头初升段：追价买盘不足，涨势有限，V形反转走势除外。
③ 多头主升段：积极追价的意愿降低，暗示即将进入回调整理。
④ 多头末升段：股价即将进入盘头走势，不容易再创新高。
⑤ 空头主跌段:卖压减缓，行情将有机会出现反弹。
⑥ 空头末跌段：持续探底，但是卖压已经减缓，低位有限。
9、量缩价跌
① 谷底时期：进行盘底走势，应注意底部完成信号。
② 多头主升段：在遇压后回调，股价将有机会止稳。
③ 空头初跌段：多方承接力道减弱，属于跌势的开始。
④ 空头主跌段：股价将持续下跌，为探底、杀多的走势。
⑤ 空头末跌段：买盘停滞，卖压减轻，有机会进入谷底期。
一、量价理论基础
股票的价格和成交量是两个最基本的要素，寻找成交量和价格之间的必然的逻辑关系，是错误的思维，应该是根据成交量和价格的变化，来分析大众对这只票的心理和买卖意愿与买卖力道，寻找股价阻力最小的方向，从而确定该进入市场还是该退出市场。价格的高位和低位一般都是以大换手率为标志的，因为这样才能完成筹码的派发和收集。
如某只票一路缩量阴跌，突然某日放量上涨，说明之前阴跌时，没人买，现在的放量，是买盘涌入。为什么很多股票在高位上涨时，不放量还能继续涨呢？因为主力有大量筹码，散户手里没多少筹码，涨，也没人卖，所以可以缩量继续涨，主力想怎么拉就怎么拉。放量，是有假的，主力可以对倒放出来；缩量，主力是没有办法做出来的。人们老是抱怨K线和成交量有骗线，那是因为他们识别不出哪些是真，哪些是假。通过量来识别K线的真伪，也是一种看图的方法，不参照量，光看K线，是容易被骗线迷惑的。单根量也不容易识别的，一般要通过一组量来识别。放量与缩量，通常能显示大众的心理或主力的心理，所以，做股票，有时只需要的K线和成交量就够了，不需要太多的指标。什么价涨量升、价涨量缩等等，反映的是买卖的心理状态，也反应了一只股票的市场状态，根据这种状态来确定可以进入或是不可以进入，这才是正途。如果我们以量升就推测价要涨等等，想藉此寻求其必然联系，那是误入歧途。大多数人喜欢看股票放量，不喜欢看缩量，其实相当部分的人看到了“假”的，没去看真的，“放量”只有在关键位置才有意义，除此之外，大多数的放量都没意义的。“关键位置”，主要是指关键的阻力位和支撑位，一旦这些关键位突破后，就需要看缩量了。要看阻力位和支撑位放不放量，那么这个阻力位和支撑位主要应该以成交密集区来确定。